[2022년 IPO 예비심사기업] 펨트론(PEMTRON Corporation)

특수 목적용 기계 제조업 - 펨트론 -

펨트론은 2002년 1월 설립이래 산업용 고속 카메라로 획득한 영상을 이용한 머신비전(Machine Vision) 및 영상처리 SW 기술에 기반한 3D측정 및 AI 딥러닝을 이용한 검사기술을 바탕으로 SMT, 반도체, 이차전지 시장의 3D 정밀공정검사장비 제조, 판매를 주요사업으로 영위하고 있습니다. 

 

최대주주 및 그 특수관계인의 주식소유 현황 (기준일 2022.10.17)

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(단위 : 주, %)

구분	성명	관계	주식의 종류	소유주식수(지분율)
				기초	증가	감소	기말
최대주주등	(주)덕인	최대주주	보통주	3,317,122 주 (34.76%)	-	-	3,317,122 주 (34.76%)
	유영웅	대표이사	보통주	928,385 주 (9.73%)	-	-	928,385 주 (9.73%)
	조철훈	등기임원	보통주	180,000 주 (1.89%)	-	-	180,000 주 (1.89%)
	조항석	등기임원	보통주	209,806 주 (2.20%)	-	-	209,806 주 (2.20%)
	이학준	미등기임원	보통주	79,165 주 (0.83%)	-	-	79,165 주 (0.83%)
	양영진	미등기임원	보통주	9,230 주 (0.10%)	-	-	9,230 주 (0.10%)
	조현식	미등기임원	보통주	7,692 주 (0.08%)	-	-	7,692 주 (0.08%)
	강상형	미등기임원	보통주	25,412 주 (0.27%)	-	-	25,412 주 (0.27%)
	조영석	미등기임원	보통주	9,230 주 (0.10%)	-	-	9,230 주 (0.10%)
	김광석	관계회사임원	보통주	52,631 주 (0.55%)	-	-	52,631 주 (0.55%)
	합 계		보통주	4,818,673 주 (50.49%)	-	-	4,818,673 주 (50.49%)

 

 

◆ 5% 이상 주주의 주식소유현황

(단위 : 주, %)

구분	주주명	소유주식수	지분율(%)	비고
5% 이상 주주	(주)덕인	3,317,122	34.76%	-
	유영웅	928,385	9.73%	-
	하나증권	526,315	5.51%	-
	2019 얼머스세컨더리투자조합	533,500	5.59%	-

◆ 소액주주현황

(단위 : 주, %)

구 분	주주			소유주식			비 고
	소액 주주수	전체 주주수	비율 (%)	소액 주식수	총발행 주식수	비율 (%)
소액주주	322	344	93.60	1,515,387	9,544,142	15.88	-

 

주요 사업

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펨트론은 고속 카메라, 정밀 광학 렌즈, 정밀 스테이지 등 다양한 부품 및 원자재를 조달하여 검사장비를 조립, 제작하여 국내 및 중국, 동남아, 미국, 멕시코, 유럽 등 다양한 국가에 수출 판매하는 검사장비 전문기업입니다. IT 전자제품 조립 제조공정(SMT공정)중 납 도포와 장착 부품을 3D기술을 이용한 정밀측정검사장비인 SMT검사장비, 반도체검사장비, FC-BGA PCB회로기판 검사장비, 이차전지검사장비 등이 주요 제품입니다.

2D 및 3D 비전광학 검사를 통해 축적된 기술력에 메카트로닉스, 광학, 비전, S/W기술이 융합된 핵심역량을 갖추고 있으며 PCB 회로기판 제조공정, 즉 SMT(Surface Mouter Technology/ 표면실장기술), 반도체, 이차전지 제조업 공정에서 생산성을 향상시키기 위한 필요 응용장비를 선도적으로 꾸준히 개발하고 있습니다. 이에 높은 신뢰성과 정밀도를 요구하는 최첨단 IT산업, 자동차 전장 분야 등에도 고성능의 검사장비를 공급해 왔습니다.

주요 품목으로는 SMT 검사장비, 반도체 검사장비, 2차전지 검사장비가 있습니다. SMT 검사장비는 세부적으로 3D SPI(Solder Paste Inspection)와 3D AOI(Automatic Optical Inspection)로 구분이 가능합니다. 3D SPI 검사장비는 PCB 기판에 납이 도포된 상태를 검사하는 장비로 과납, 소납, 쇼트, 위치 보정 등을 검사하는 장비입니다. 3D AOI 검사장비는 기판에 실장 된 부품의 상태를 검사하는 장비입니다. 반도체 검사장비는 Wafer bump 및 Wire Bonding에 불량이 없는지 검사하는 장비입니다. 2차전지 검사장비는 2차전지 중 Lead Tab 부분의 불량 여부를 검사하는 장비입니다. 이처럼 펨트론은 큰 틀에서 반도체와 2차전지 등 핵심 분야에서 제조 라인의 품질 불량을 검출하는 비전 검사장비를 고객사에 납품하고 있습니다.

[설립 배경 및 설립 이후 성장과정]

구분	성장과정	비고
설립 (2002년-2005년)	-2002년 법인설립         신기술창업보육사업 선정         제6차산업기술개발사업공통핵심 기술선정         벤처기업확인(기술평가기업) -2003년 기술개발시범기업 지정 -2004년 기업부설연구소설립          SPI장비 개발완료 -2005년 본점이전 및 상호변경	현대자동차 및 메디슨 연구소에서 근무하며 연구개발한 경험과 노하우를 바탕으로 초기 SMT공정 검사장치의 설계/제작/엔지니어링 전문업체로서 기반을 다짐. 시행착오를 거쳐 순수 자체 기술로 검사장비를 개발/적용하여 왔으며, 설립 이후 고객사의 LINE증설 및 상품의 대형화, 고해상도화가 이루어질 때마다 이에 대응한 검사장비를 선행 개발하여 공급함. 2004년 SPI검사장비 개발 납품을 시작함.
도약단계 (2006년-2010년)	-2007년 3D SPI Saki사와 ODM공급계약          INNO-BIZ인증          CE인증(3D SPI) -2009년 홍콩현지법인투자          3D SPI 타이완수출개시 -2010년 미국현지법인투자	2004년 SPI검사장비 개발과 ODM방식으로 납품을 시작으로 기술력을 인정받아 해외수출을 통해 검사장비시장에 인지도를 넒힘. 이에 국내에서 외연을 확장함과 동시에 글로벌 시장진입의 발판으로 홍콩 및 미국에 현지법인투자하면서 해외진출.
성장단계 (2011년-2018년)	-2011년 수출유망중소기업 지정          수출의 탑 수상(3백만불) -2012년 액면분할,유무상증자 -2013년 일자리창출우수기업          3D AOI 개발완료 -2014년 미국현지법인 추가투자 -2015년 MOI개발완료 -2016년 반도체 코팅검사장비 개발완료 -2017년 홍콩현지법인 추가투자          수출의 탑 수상(1천만불)          CHIPON FILM AOI출시	2011년 중국지사 설립 후 장비 판매 시작, 2013년 AOI장비, 2015년 MOI장비, 16년 최초로 코팅검사장비 CI, 하부 PIN검사장비 개발 SMT장비 위주에서 반도체장비등 응용제품을 개발하여 제품의 다양화로 매출증대 및 본격 해외시장 공략, 본격 해외 수출로 수출의 탑 등 수상
현재 (2019년-  2022년)	-2019년 2차전지검사장비 개발완료         X-Ray Chip Counter 출시 -2020년 청년친화강소기업선정          수출의 탑 수상(3천만불)          우수기업연구소 선정          Wafer검사장비 수주          MEMS 검사장비 개발 및 납품 -2021년 베트남현지법인 투자          신규 자가공장 매입          Package AVI장비 개발	2019년 2차전지 검사장비 개발등  현재 3차원 정밀측정/Vision원천기술을 바탕으로 SMT, 자동차전장, 이차전지, 반도체 등 다양한 분야에 사용되는 납도포 검사장비(3D SPI),  3차원 장착 검사 장비(3D AOI, MOI), Wafer Bump 3D 검사장비, Wire Bonding 3D 검사장비, 이차전지 Lead Tab 공정/검사장비,  코팅검사장비(CI),등 시장이 필요로 하는 장비를 지속적으로 개발하여 전세계 글로벌기업인 SIEMENS, HUAWEI 등 여러 기업으로부터 기술력을 인정을 받아 중국, 대만, 일본을 포함한 아시아, 유럽, 미국, 캐나다, 멕시코등 여러나라의 기업에 연간 400대이상의 장비를 수출 AI머신비전기술 및 X-Ray검사장비 등 지속적으로 차세대 아이템 개발.

 

주요 제품 및 서비스

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◆ 제품 라인업

제품	장비의 개요
SMT검사장비	PCB제조 SMT공정 납도포 및 실장부품 3차원(3D)검사장비
반도체검사장비	반도체 패키징공정 Wafer 및  Wire Bonding 검사장비 반도체 메모리모듈 검사장비 반도체 패키지 외관검사장비 FC-BGA 고집적회로 PCB검사장비
2차전지검사장비	2차전지 Lead Tab In-Line검사장비

◆ 주요 제품의 기능, 용도, 특징

▶SMT검사장비

[SMT 검사장비 - SPI 장비]

모델명: SATURN	제품의 특징
	Moire 방식 3D 측정 Dual Projection 컬러 2D & 3D 알고리즘을 동시에 수행 리얼 컬러 3D 영상 구현 최고 속도 (0.25sec/FOV) 펨트론 자체 개발 SPC 고속 정밀 제어 및 소음 진동 감소

  

[SMT 검사장비 - AOI 장비]

ATHENA	제품의 특징
	Moire 방식 8-Way Projection 1.1-18um 미세도 대응  2D RGB 조명 사용 Full 3D + Full 2D 검사 방식 최고 속도 (0.25sec/FOV) 27mm 부품 높이 측정 솔루션 가성불량 최소화 오프라인 실시간 디버깅 스테이션

펨트론의 장비는 SMT공정(그림1)에서 PCB기판(그림2)위에 도포된 납도포 형상, 높이, 두께 등 검사(SPI장비) 및 실장부품에 대한 상태를 검사(MOI, AOI장비)하는 장비입니다. SMT(Surface Mounter Technology)는 표면실장기술을 의미합니다. 제한되어 있는 인쇄 회로 기판(Printed Circuit Board, PCB) 단면 또는 양면의 표면위에 납을 도포하고 그 위에 칩, 전자소자 등과 같은 전자 부품을 집적시키는 패키징 기술을 필요로 하는데, 이러한 기술 중 하나가 표면 실장 기술입니다. 이는 인쇄 회로 기판에 전자 부품을 직접 접합하는 기술로 이전에 사용되었던 PIH(Pin-In-Hole) 기술보다 설계가 쉽고, 공정 단가가 낮으며, 품질이 높다는 등의 여러 장점이 있어 PIH 기술을 대체하여 사용되고 있는 기술입니다.

출처. 펨트론 (REAL-TIME PROCESS MANAGEMENT QUALITY MANAGEMENT SOLUTIONS)

그림에서처럼 SMT공정에서 Loader가 녹색 PCB판을 Screen Printer로 이송하면 납도포로 패턴이 그려집니다. 이후 펨트론 SPI에 의해 납도포 상태를 분석, 점검합니다. 다음 Mounter를 통과하면서 PCB판위에 그림2와 같은 전자부품들이 실장되면 펨트론 AOI가 실장이 제대로 되어 있는지를 분석,점검합니다. 펨트론의 장비가 검사하는 것은 납도포 형상, 높이, 두께 등 검사(SPI) 및 실장부품에 대한 상태(AOI)이며 그림3 이미지와 같습니다.

그림2. PCB 기판

그림3. 검사이미지

▶반도체 검사장비

모델명: ZEUS	제품의 특징
	최고 품질의 3D 와이어 검사 빛 반사로 인한 문제가 없는 경면 부품 검사 펨트론 고유 광학 기술로 3D 설비에 동축 조명 적용 SIP/FBGA/FOWLP/FOPLP/WLCSP 모든 패키지 대응 가능 고해상도 품질로 009004이하, Bump, Mini LED 등 소형 부품 및 집적도 높은 부품 검사에 최적화

펨트론의 반도체검사장비는 반도체 Wafer Bump 및 Wire Bonding검사기, 반도체 패키지 외관검사 장비, 메모리 모듈 검사장비이며, Wafer Bump검사를 세분화하면 FC-BGA Bump Solder검사, FC-BGA Bump Coining & Pre-coat검사,이물(FM)검사, FC-BGA Bump Metal Mask검사를 수행합니다. 반도체 패키지 검사장비는 반도체 패키지 업체(OSAT)에서 Package 제조 후 최종 출하 전 외관 검사를 해서 제품의 양불을 판정하는 장비입니다. 반도체 메모리 모듈 검사장비는 메모리 반도체 제조 후 제품 출하 전 최종 메모리 제품의 양불을 판정하는 장비입니다. 펨트론의 Wire Bonding 검사장비는 Wire 유/무, 루프 높이, 접합 유/무, 기타 Wire 손상여부(단선,손상, 들림, 겹침)에 대한 검사를 수행합니다.

▶2차전지 검사장비

모델명: Hawk-LTI 시리즈	제품의 특징
	2차전지 리드탭의 표면 결함 및 치수 자동 검사 양불 선별 적재 기능 Film부 / Metal 부 / Film Metal 항목 검사 가능 가로 40-70 mm / 세로 30-60mm 사이즈 검사

2차전지 검사장비는 Area Camera를 이용하여 이차전지 Lead Tab의 표면 결함및 치수를 자동으로 검사하고, 양품과 불량품을 선별 적재할 수 있는 자동 비전 검사 시스템입니다. Lead Tab 제조과정에서 발생되는 Lead Tab의 기포, 이물, 찍힘, 얼룩, 휨, 치수 등을 검사합니다.

리드탭(Lead Tab)이란 아래 파란색 타원형의 위치에서 이차전지 외부로 전기를 입출력시키는 전극 단자를 말합니다. 

출처 :신화아이티홈페이지

LG에너지솔루션 및 SK이노베이션과 같은 국내 굴지의 이차전지제조업체 라인은 4개의 주요공정, 즉 전극공정, 조립공정, 활성화공정 및 디가싱공정으로 구성됩니다. 그 중 Lead Tab은 이차전지공정 라인의 두번째 공정인 조립공정의 세번째 Tab Wellding 공정에 투입되며, 이차전지 배터리를 완성시키는 중요한 역할을 하는 원재료 중 하나입니다.

이차전지생산업체는 통상적으로 Lead Tab을 전문 부품업체(1차벤더)로부터 조달합니다. 펨트론의 이차전지검사장비는 그 1차벤더에 납품되어 Lead Tab 제조과정에서 발생되는 기포, 이물, 찍힘, 얼룩, 휨, 치수 등을 검사하는 장비입니다.

 

시장 전망

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펨트론의 주력 제품은 표면실장기술(SMT), 반도체, 2차전지 공정에서 외형적인 제조 불량 여부를 검사하는 3D 비전 검사장비입니다. 반도체 및 2차전지 산업은 제품의 수명주기가 짧고 지식 집약적이며 막대한 시설투자가 요구되는 자본 집약적 산업입니다.

최근 반도체를 포함한 다양한 분야에서 수요가 공급을 추월하는 양상을 보이고 있어 제품 및 부품단의 쇼티지가 심각한 상황입니다. 이로인해 각 제조사들은 막대한 규모의 설비투자를 발표하고 있습니다. 따라서 제조 라인에 투입되는 신규 장비 및 완성된 제품에 대한 패키징, 검사 등 후공정 장비에 대한 수요 또한 확대되고 있습니다. 펨트론 장비의 응용처별 시장 전망은 다음과 같습니다.

◆ SMT검사장비의 시장전망

SMT검사장비시장의 규모는 2021년에 6억 6,000만 달러로 평가되었으며, 2031년까지 10억 9백만 달러에 이를 것으로 예상됩니다. 2021-2031년 동안 연평균 4.3% 이상의 성장이 예상됩니다. 글로벌 SMT검사장비 출하 대수는 2021년 8,112대에서 2031년 12,025대까지 연평균 4% 수준으로 성장할 것으로 전망됩니다. SMT검사장비 시장의 성장 요인은 소비재 제품군의 수요증가, 고품질 전자 부품군의 수요증가, EMS(Electronics Manufacturing Service/ 전자제품 생산전문기업)의 효율성 향상과 관련한 수요와 자동차 전자 제품의 검사장비에 대한 수요증가 등을 꼽을 수 있습니다. 특히, SMT시장 중 3D AOI 시스템 시장은 생산품질 제고 요구가 강화되고 있는 현 시점에서 자동차 전장, 대형 EMS 그리고 반도체 백엔드 업체들로부터 선택되는 비중이 높아질 것으로 예상되고 있습니다.

[SMT검사장비 시장규모 및 출하 대수 전망]

출처 : TRANSPARENCT MARKET REASEARCH(2022)

SMT 검사장비의 전방시장은 산업 초기의 모바일, 스마트폰 시장에서, 이후 자동차 전장 시장, 5G 통신네트워크, 가전, 반도체 패키징시장으로 확대되고 있습니다.

스마트폰 시장은 5G 스마트폰 시장의 본격적인 개화로 인해 관련 칩셋 물량 증가에 대응하기 위한 글로벌 업체들이 대대적인 투자가 2024년까지 이어질 것으로 예측됩니다. 또한 자동차 전장부품 시장은 본격적인 전기차 수요 증가로 인해, 3D AOI를 선택하는 비중이 점차 증대되고 있습니다. 또한 최근 IoT 기술이 접목된 가전시장에서도 과거 2D AOI에서 3D AOI 수요가 많아지고 있습니다. 가전업체들의 제품 차별화로 인해 가전제품의 제품들도 점차 보드에 패키징모듈 장착, 부품 및 자재의 밀접화 수요가 증가하고 있는 것으로 판단됩니다. 디스플레이 향으로는 미니/마이크로LED 관련한 3D AOI 검사 수요가 발생하고 있는 것으로 파악됩니다. 특히, 미니LED는 기존 LED보다 얇고 가벼우면서 명암비가 크게 개선되는 효과가 있다는 점에서 TV, 스마트폰등의 디스플레이에 채용이 확대되고 있습니다. 이러한 디스플레이용 미니LED는 대형 보드에 수십만개의 미니LED가 제대로 색상을 구현하는지에 관한 검사가 필요히며, 이로 인해 3D AOI 검사 수요가 발생하고 있는 추세입니다.

이 외에도, Press-Fit Pin 검사장비, UV 코팅 검사장비, 웨이퍼 범프, WireBonding 검사장비 등 다양한 분야에서 SMT 검사 방식, 특히 3D AOI 검사 장비의 사용이 확대되고 있는 추세입니다.

◆ 반도체검사장비의 시장전망

펨트론의 반도체검사장비는 반도체 Wafer Bump 및 Wire Bonding검사기입니다. Wafer Bump검사를 세분화하면 FC-BGA Bump Solder검사, FC-BGA Bump Coining & Pre-coat검사,이물(FM)검사, FC-BGA Bump Metal Mask검사를 수행합니다.

Wire Bonding에 응용되는 검사기는 Wire유.무, 루프높이, Wire손상, 접합 유.무, Wire손상(단선,손상,들림,겹침)에 대한 검사장비입니다.

반도체 패키징 시장규모는 지난해 2020년 304억달러에서 오는 2026년까지 연평균 8% 성장해 475억달러를 기록한다고 전망하고 있습니다. 이는 전기차 및 자율주행차, AI 반도체 등으로 인한 반도체 수요 증가가 큰 요인을 차지하고 있습니다.

[반도체패키징 시장규모 전망]

출처 :　욜디벨롭먼트(2021)

◆ 이차전지검사장비의 시장전망

4차 산업혁명에 따른 에너지의 편리한 사용을 극대화할 수 있는 모바일화로 인해 이차전지는 미래 유망산업에 있어 단순한 부품이 아닌 초연결을 위한 핵심으로 부각되고 있습니다. 이차전지 시장은 IoT기기, 전기차 등의 물류의 전장화, 증가하는 친환경 신재생에너지 저장분야의 핵심 주력산업으로 부상하고 있습니다. 많은 산업전망, 분석 기관들은 이차전지 시장의 전망을 매우 낙관적으로 분석하고 있습니다. 이에 따른 장비업체들의 많은 수혜가 예상됩니다.

이차전지의 시장규모는 현재 약 300GWh에서 2025년 최대 1,500GWh까지 높아질 전망입니다. 또한 국내 주요 배터리 셀 제조업체인 LG에너지솔루션, 삼성SDI 및 SK이노베이션도 GWh 기준으로 4배에서 7배까지 생산능력을 확대할 계획에 있습니다. 이로인한 공정장비 업체들의 수혜가 예상되며. 검사장비 매출 또한 본격적인 성장이 가능할 것으로 판단됩니다.

[세계 전기차용 이차전지 수용 전망 및 생산능력 확대 계획]

출처 : HSBC 및 각사 발표 자료

이차전지는 4차 산업혁명의 전장화, 초연결화의 핵심 동력원으로서, 그 영역이 기존 모바일 IT기기를 넘어, 전기차(EV), E-mobility, 로봇, 에너지저장장치(ESS) 등으로 급속도의 확장이 예상됩니다. 이차전지의 대표주자인 리튬이차전지는 '25년경에는 메모리반도체 시장규모를 넘어서는 1,600억달러 수준으로 성장할 것으로 전망입니다.

특히 이차전지 시장을 주도하고 있는 전기차용 배터리 시장은 미국, 유럽, 중국의 친환경차 보급 확대, 유럽의 이산화 탄소 감축 등 이차전지 수혜정책으로 '25년 시장은 '20년 대비 2배 이상 성장이 예상되며, '24년경에는 수요가 공급을 초과하는 사태가 발생할 것으로 전망하고 있습니다.

세계 리튬이차전지시장은 모바일 IT용에서 EV, ESS 등 시장 확대로 인해 '20년 대비 7.6배 이상의 급격한 속도로 증가하여, '30년에는 3,500억달러 이상 규모로 성장할 것으로 전망입니다.

[세계 리튬이차전지 시장전망]

출처 : SNE 리서치

상기 기술한 바와 같이, 펨트론이 속한 시장 및 전방산업의 성장은 펨트론을 포함한 검사장비 산업을 영위하는 업체들의 성장을 견인하는 요소로 작용하고 있습니다. 하지만. 향후 시장 성장세가 둔화되고 수요 부진에 따른 설비투자 둔화 등의 이유로 산업이 역성장 추세로 진입할 경우 펨트론의 영업실적은 악화될 가능성이 존재합니다.

◆ 시장 경쟁 상황

검사장비 시장은 전방 시장의 기술 변화와 공정자동화 추세에 따라 머신비전기술을 활용한 광학검사 기술이 검사장비의 핵심으로 자리잡고 있습니다. 펨트론 사업 전방시장의 고객사들은 장비 제작시 정보 보안이나 기술의 난이도를 고려해 공정별 최대 2~3개 업체 정도로 장비업체를 제한하기 때문에, 각 공정의 장비 제조사는 어느 정도 과점시장이 형성되어 있습니다. 

구분	주요 경쟁업체
SMT공정 검사장비	최초 3D AOI개발업체인 A사가 세계 시장을 선두하고 있습니다. 그 외 다수 일본 업체가 과점적 경쟁을 유지하고 있습니다.
반도체공정 검사장비	FC-BGA BUMP 검사기 영역은 국내외 3-4개사가 주도하고 있으며, Wafer 검사기 부분은 해외 2개사가 펨트론과 과점적 경쟁을 벌이고 있습니다.
이차전지 검사장비	현재로서는 의미있는 경쟁업체가 없다고 할 수 있습니다. 그러나 이차전지의 기능 및 성능에 중요한 요소이므로 시장이 확대되면서 경쟁업체들이 발생할 것으로 예상하고 있습니다.

원재료가 불량이 발생되는 경우에 준비된 다른 원재료를 대체 투입하면 생산조업을 이어갈 수 있습니다. 그러나 생산공정 장비가 문제를 일으키면 조업중단 사태가 발생할 수 있습니다.

전체 공정장비 중 하나를 차지하는 검사장비는 기술력과 더불어 신뢰성이 보장되어야만 부품 제조업체에 납품할 수 있습니다. 따라서 부품 제조업체는 제품공급 실적이 없으면 장비에 대해 객관적인 신뢰성을 확보할 수 없기 때문에 신규 장비 제조업체로부터 제품의 구입을 꺼리는 경향이 있습니다. 이에 전방기업에서는 공정별 소수의 장비업체로 제한하여 장비를 공급 받습니다. 

신규업체가 진입하기에는 어려운 시장구조가 형성되어 있습니다.

◆ 보유 기술의 경쟁력

검사 장비 사업은 업체들간 보유 기술의 상향 평준화로 기술적 경쟁력보단, 사업 경험을 통한 노하우와 주요 고객사를 상대로한 레퍼런스가 주요 경쟁 요소로 작용하는 산업입니다. 펨트론은 국내외 주요 고객사들의 요구사항에 대응해 왔으며, 이로 인해 획득한 노하우와 기술력을 기반으로 사업을 지속하고 있습니다.

펨트론은 시장 선도적인 제품을 출시하고자 창사이래 연구개발에 많은 투자를 하였습니다. 끊임없는 연구개발 결과 60여건에 이르는 지적재산권을 확보하고 있으며, 이미 특허기술이 적용된 제품을 글로벌 해외 기업에 납품하고 있습니다. 전세계 20여개국 300여개 업체와 다변화된 매출거래처를 확보하고 있어 펨트론의 기술 경쟁력인 세계적인 수준에 도달하였음을 입증하였습니다.

펨트론 보유 기술 경쟁력은 세계 최고의 3D 구현 기술력과 원가 절감 제품 출시로 가격 경쟁력 확보, 검사속도의 우월성, 핵심기술 확보 능력이라 할 수 있습니다. 20년 축적된 3D 정밀측정 및 검사 기술을 바탕으로 한 차별적인 3D 형상화 구현이 가능하고 세계 최고 수준의 3D 핸들링 기술 및 독자적인 3D 측정기술, 3D 표현기술, 3D 검사기술을 보유하고 있습니다.

검사속도면에서 12M Pixel을 적용한 빠른 검사와 병렬연산처리를 적용한 빠른 검출속도를 자랑하고 있습니다. 이외 Hardware Trigger를 적용하여 CXP Camera 속도의 Full Frame Rate 구현도 가능합니다. 가격 경쟁력면에서는 특허 기술을 바탕으로 한 8-way Projection 나노스테이지 및 자체 설계 실시간 Hardware Trigger를 적용한 조명제어기술로 가격 경쟁력있는 시스템 설계가 가능합니다.

경영진의 시장 선도적인 탁월한 핵심기술 파악, 확보 능력으로 적은 자원으로 차별적 기술 개발이 가능합니다.

 

매출 및 수주상황

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◆ 매출실적

(단위 : 천원)

매출유형	품목		2022년 반기		2021년		2020년		2019년
			수량	금액	수량	금액	수량	금액	수량	금액
제품	SMT검사장비	수 출	194	17,442,628	438	34,785,576	373	28,586,940	376	29,074,642
		내 수	36	2,704,280	109	9,737,990	101	7,996,464	72	5,069,973
		소 계	230	20,146,908	547	44,523,566	474	36,583,404	448	34,144,615
	반도체검사장비	수 출	2	240,580	19	2,247,720	10	1,844,592	21	1,858,456
		내 수	20	2,546,205	78	8,573,216	35	3,352,152	55	5,877,400
		소 계	22	2,786,785	97	10,820,936	45	5,196,744	76	7,735,856
	2차전지검사장비	수 출	-	-	-	-	-	-	-	-
		내 수	8	1,256,000	16	2,392,000	12	1,780,000	14	2,128,000
		소 계	8	1,256,000	16	2,392,000	12	1,780,000	14	2,128,000
합 계		수 출	196	17,683,208	457	37,033,296	383	30,431,532	397	30,933,098
		내 수	64	6,506,485	203	20,703,206	148	13,128,616	141	13,075,373
		합 계	260	24,189,693	660	57,736,502	531	43,560,148	538	44,008,471

주) 상기 매출액은 별도재무제표 기준입니다.

◆ 주요 매출처 등 현황

(단위 : 천원)

매출유형	품목	매출처		2022년 반기	2021년	2020년	2019년
제품	SMT 검사장비	국내	A사	184,000	2,991,000	525,432	-
			B사	1,550	666,000	316,200	-
			C사	324,200	572,120	820,000	44,000
			기타	2,194,530	5,508,870	6,334,832	5,025,973
			소계	2,704,280	9,737,990	7,996,464	5,069,973
		수출	D사	41,898	3,116,352	1,639,583	-
			E사	525,989	3,265,356	3,729,710	6,437,541
			F사	1,929,976	2,096,960	1,252,426	1,465,353
			기타	14,944,764	26,306,908	21,965,221	21,171,748
			소계	17,442,628	34,785,576	28,586,940	29,074,642
	합계			20,146,908	44,523,566	36,583,404	34,144,615
	반도체 검사장비	국내	G사	1,399,000	4,776,200	775,520	1,020,000
			기타	1,147,205	3,797,016	2,576,632	4,857,400
			소계	2,546,205	8,573,216	3,352,152	5,877,400
		수출	H사	-	646,407	1,333,426	-
			I사	-	142,468	6,789	208,054
			J사	235,496	415,082	-	283,168
			기타	5,084	1,043,763	504,377	1,367,234
			소계	240,580	2,247,720	1,844,592	1,858,456
	합계			2,786,785	10,820,936	5,196,744	7,735,856
	이차전지 검사장비	국내	K사	1,256,000	2,392,000	1,780,000	2,128,000
			소계	1,256,000	2,392,000	1,780,000	2,128,000
		수출	-	-	-	-	-
	합계			1,256,000	2,392,000	1,780,000	2,128,000
총계				24,189,693	57,736,502	43,560,148	44,008,471

주) 상기 고객사별 매출액은 별도재무제표 기준입니다.

◆ 판매경로

구분	판매방법	판매경로
내수(35.9%), 수출(64.1%)	직접생산 후 판매	직접판매(35.86%) 계열회사(26.20%) 대리점(37.93%)

◆ 수주현황

(단위 : 천원)

수주총액(2022년 1~6월)	수주잔고(2022년 반기말)
30,765,880	33,408,888

 

원재료 및 생산설비

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◆ 주요 원재료 매입 현황

펨트론에서 제작하는 검사장비는 전방산업 제조업체의 주문에 의하여 장비 제작이 이루어지고 있습니다. 거래처 및 주문자에 따라 제품의 사양이 다양해지고 있으며 고객에게 맞추어진 검사장비를 생산하기 위하여 대량생산 방식이 불가능합니다. 장비에 사용되는 주요 원재료 구성품(가공품 등)은 전문화된 생산업체에서 조달하고 있습니다. 펨트론은 다년간 거래를 통해 신뢰관계를 형성하고 있는 매입업체 뿐만 아니라 원재료 가격 변동 리스크를 대비하기 위해 매입업체를 다변화 하여 원활하고 안정적인 가격으로 원재료를 조달하고 있습니다.

(단위 : 천원)

매입유형	품목	2022년 반기 매입액	2021년말 매입액	비율
국내	기구 가공품, 전장 가공품, 기구 구매품 등	15,472,205	29,285,580	98%
국외	광학계	287,386	869,198	2%
합계		15,759,591	30,154,778	100%

◆ 원재료 가격변동추이

(단위 : 천원)

사업연도 품목		2022년 반기	2021년	2020년	2019년
기구 가공품	국내	10,331	10,042	10,030	9,578
	수입		-	-	-
전장 가공품	국내	3,917	3,684	3,744	3,598
	수입		-	-	-
기구 구매품	국내	3,261	3,215	3,213	3,239
	수입		-	-	-
전장 구매품	국내	3,816	3,819	3,815	3,844
	수입		-	-	-
광학계	국내	5,685	6,282	6,431	6,487
	수입	600	579	605	590
산업용PC	국내	2,875	2,700	2,700	2,700
	수입		-	-	-
기타	국내	633	567	565	564
	수입		-	-	-

주) 가격산출기준은 펨트론 장비중 가장 대표적인 장비 몇 개를 샘플링하여 단순평균하였습니다. 가격변동원인은 물가상승에 따른 영향입니다.

◆ 생산능력 및 생산실적

펨트론의 제품은 고객사 제조공정에 따라 고객의 다양한 요구를 충족하기 위해 주문 제작의 형태로 제작되고 있는 산업용 장비입니다. 따라서 제품별 사양에 따라 생산조건이 상이해 정확한 생산능력을 산출하는 것이 매우 어렵습니다. 또한 작업자의 숙련도에 따라 생산대수의 편차가 많아서 객관적으로 생산능력을 수치화할 수는 없습니다. 따라서 펨트론의 주요 제품들의 생산시 필요한 공간과 연간 작업 시간을 계산하고 주요 제품의 작업투입 인력과 공수를 적용하여 생산가능한 제품대수을 산출하여 생산능력으로 집계하고 있습니다.

(단위 : 백만원, 대)  

제품 품목명	구분	2022년 반기		2021년		2020년		2019년
		수량	금액	수량	금액	수량	금액	수량	금액
SMT 검사장비외	생산능력(*주)	343	17,500	685	35,000	685	35,000	685	35,000
	생산실적	326	15,021	676	31,635	601	27,270	551	26,726
	가동율	95.0%		98.7%		87.7%		80.4%
	기말재고	348	14,119	281	10,788	283	11,397	218	8,796

주) 단순조립형태에서의 생산능력요소는 인적자원 및 생산가능공간(면적)이라 할 수 있습니다.

[생산능력 산출 공식] (20명*8시간*240일)/56시간=685대

가정1) 생산장비사양이 동일하다.

가정2) 생산인력 숙련도에 편차가 없다.

가정3) 주어진 생산시간이 일 8시간으로 연중 동일하다.

가정4) 장비 1대당 기구파트 및 전장파트에 각 1명씩 3.5일(8시간*3.5일*2=56시간) 소요된다.

◆ 생산설비 현황

(단위 : 천원)

공장별	자산별	소재지	2022년 반기 가액	2021년말 가액	2021년 상각	2021년 증감		2021년초 가액	비고
						증가	감소
인천 공장	토지	인천시 고잔동 640-8	7,794,521	7,794,521	-	7,794,521	-	-	*주1)
	건물	인천시 고잔동 640-8	3,127,801	3,167,477	6,613	3,174,090	-	-	*주2)
	구축물	인천시 고잔동 640-8	987,876	442	4,610	-	5,000	10,052	-
	차량운반구	인천시 고잔동 640-8	70,245	29,105	10,469	33,710	-	5,864	-
	비품	인천시 고잔동 640-8	53,906	25,924	14,877	3,450	148,568	185,919	-
	건설중자산	인천시 고잔동 640-8	-	220,500	-	220,500	-	-	-

(*주1) 토지 개별공시지가 : 1,620,000원/m2

(*주2) 건물 지방세시가표준액 : 1,920백만원

(*주) 토지와 건물 근저당권 설정액 : 공동담보 채권최고액 90억원

 

 

예비심사청구개요

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심사청구일	2022.05.25.
상장(예정)주식수	10,677,142 주
공모(예정)주식수	1,100,000 주
상장주선인	하나증권
감사인	삼일회계법인

 

회사개요

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회사명	[코스닥] 펨트론	회사영문명	PEMTRON Corporation
설립일	2002. 01. 15.	국적	대한민국
대표이사	유영웅	대표전화
종업원수	184 명	홈페이지	http://www.pemtron.com/
업종	특수 목적용 기계 제조업	기업구분	벤처
주요제품	3D 정밀측정 검사장비
본점소재지	서울특별시 금천구 가산디지털1로 219 1406호(가산동, 벽산디지털밸리 6차)
결산월	12월	주당액면가	500 원
매출액(수익)	57,871 (백만원)	법인세차감전계속사업이익	3,973 (백만원)
순이익	4,499 (백만원)	자기자본	11,517 (백만원)
최대주주	(주)덕인	최대주주 지분율	35 %
자회사의 주요제품 (지주회사일 경우)

 

심사결과

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IPO준비를 진행 중이거나 신규 상장한 기업을 이해하기 위한 목적이며, 투자 권유를 목적으로 하지 않습니다.
투자에 관한 결정은 투자자 본인에게 있으며 그 책임 또한 본인에게 있습니다.